Hogyan számoljuk ki a hozam

„Hogyan kell kiszámítani a megtérülési ráta?” Első pillantásra ez a kérdés nem okoz a legkisebb nehézséget. Sokan tudják, hogy ki lehessen számítani a hozamot szükséges beruházások eredményeként elosztva az összes befektetett források és a levezetett érték éves kamatot.

A képlet a hozam (százalékban évente), ha nem egy I / O:

• D - a kívánt hozam
• ds - beruházás eredményeként az abszolút,
• Snach - az összeg a kezdeti beruházás,
• T - a napok száma a vizsgált időszakban.

De hozamszámításából probléma sokkal bonyolultabb a helyzet során a vizsgált időszakban végeztük betét vagy visszavonása alapok a befektetési portfólió. Ebben a formában nehéz még a tapasztalt szakemberek a beruházások. Kínálunk megoldást erre a problémára.

Kezdjük a meghatározása, hogy mi be- és készpénzfelvételre. Üzembe pénzt - az irány a pénz a beruházás. Például, ha vásárolt befektetési jegyek vagy hozzájárult pénzt ügynöki számla - mindez a beviteli eszköz. Visszavonása a befektetési alapok kimenet. vagyis keretében Példánkban a következtetések adódnak a befektetési jegyek visszaváltását vagy visszavonását pénzt a közvetítői számla.

Tudjuk, mi az I / O, hogy a konkrét ügyben, amely segít megérteni a logikát a probléma megoldásának a helyes meghatározás a korrigált hozam I / O erőforrásokat.

1. Egyes befektetők részvényeket vásárolt többet ér 1000 rubelt (Snach).
2. 3 hónap után, megvette több részvény 500 rubelt (SW).
3. Újabb 4 hónap, hogy a befektető sürgősen pénzre van szüksége, és ő kénytelen volt eladni részét a részvények az összeg 300 rubel (Svyv).
4. Egy évvel az eredeti után megszerzését részvények értéke elérte a 1300 rubelt (Sitog).

A grafikonon ez a helyzet a következőképpen foglalható össze:

Ahhoz, hogy pontosan kiszámítani a beruházás megtérülése, mi kell még osztani a beruházások eredményeként a beruházás összegét. Továbbra is csak annak megállapítására, hogy a jelenlegi helyzetben az eredmény, és mi a helyes összeget.

Az első lépés a számítás eredménye a beruházás. Ösztönösen, a beruházás eredményeként a különbség az eszközök, amelyeket kapott, és az, hogy megtették. Ez azt jelenti, hogy szükség van a teljes összegét a befektetések értéke és az esetleges következtetéseket levonni a mennyisége a kezdeti és a későbbi bejegyzéseket.

A képlet meghatározó befektetési eredmény alapján I / O:

• ds - beruházás eredményeként az időszakban az abszolút,
• Sitog - végső értékelés a beruházások (1300)
• σSvyv - az összeget a kimeneti eszközhöz (300)
• Snach - az összeg a kezdeti beruházás (1000)
• σSvv - az összeg az összes beviteli eszköz (500).

Mi ezt a képletet, hogy a helyzet figyelembe venni: δS = (1300 + 300) - (1000 + 500) = 100. Így a befektető szerzett 100 $.

Vannak rajongók száma az összeget fektetett alapok kivételével pénzt hoztak a fiókba (ügynöki tevékenység), de ez nem vásárolt értékpapírok. Ez a számítás drámaian növeli a nyereségességet, bár a nyereség a beruházás nem növeli. Ez a számítás hibás, a monetáris eleme a befektetési portfolió a számítás a beruházás összegét kell figyelembe venni teljes egészében. Hibás száma hozamok csak egy része a portfolió, mert az alapok fiókban megadott letérítik más célra (fogyasztás, felhalmozás és mások.) És egy befektetési amelynek létrehozása és tudniuk kell.

A második lépés a számítás visszatérés a legfontosabb: meg kell pontosan meghatározni, hogyan korrelál a kiszámított összeg befektetési eredmény, hogy helyesen határozza meg a befektetett összeg.

Az egyes részidőszakokat idő (T1, T2, T3) a beruházás összegét már változó. Az al-T1 periódusban - 1000 rubel, T2 - (1000 + 500 rubelt), T3 - (1000+ 500-300 rubelt). Ezen túlmenően, a saját maguk által ezen idő alatti időtartamok nem egyeznek. T1 - 90 nap, T2 - 120 nap, T3 - 155 nap. Ezért szükséges, hogy állapodjanak meg a beruházás összegét a napok száma az al-időszak, így határozva meg az átlagos „dolgozik” az összeget (az idővel súlyozott átlagos összege befektetett források) a figyelembe vett időszakban.

A képlet meghatározására az átlagos mennyiségű befektetett források alapján I / O:

• V - átlagos mennyiségű befektetett források,
• T1, T2, T3, Tn - napok száma az al-időszak,
• st - a napok száma a vizsgált időintervallumban.

Mi ezt a képletet, hogy a helyzet tekinthető: V = (90 * 1000 + 120 * (1000 + 500) * 155 + (1000 500-300 +)) / 365 = 1249,32. A súlyozott átlagos mennyisége a beruházó összege 1249,32 rubelt.

Most tisztában az összes szükséges elemek közvetlen kiszámítása a hozamot.

Ha azt szeretnénk, hogy kiszámítja a megtérülési ráta időtartamra, amely nem tartalmazza az első befizetés az alapok, több mint Snach kell venni a költségek a befektetési portfóliónak az időpontot, amikor el akarja indítani kiszámításakor a hozamot.

A harmadik lépés - a számítás a hozam a kapott értékek. Erre elosztjuk az eredménye befektetés előzetesen kiszámított átlagos mennyisége a beruházások és lefordítani az eredmény az éves kamat.

Kiderült, hogy a helyzet tekinthető hozam: (100 / 1249,32) * 365/365 * 100% = 8%.

Ezekkel a képletekkel, akkor mindig képes helyesen értékelni a jövedelmezőség a befektetési portfolió és segítségével kapott értékek hatékonyságának értékelésére a beruházás.

• A helység algoritmus nem könnyű, de amikor a kiszámításakor a hozam és a nyereség, a legfontosabb dolog - annak pontosságát. Ez az algoritmus lehetővé teszi, hogy figyelembe veszi az összes árnyalatokat kapcsolódó források I / O és kap egy pontos kiszámításához a hozamot.
• Ha használja a vagyonkezelési szolgáltatások. Ismerje meg, hogyan folyik a jövedelem és a jövedelmezőség számítása a tárca, és ha eltér a fent jelzett algoritmus, ez egy alkalom, hogy érvényesítse az alkalmazott algoritmus.

Meg kell óvatosan utal, hogy a kiszámítása a beruházás megtérülését, mivel ez a szám a döntő az elemzés hatékonyságát beruházás, és ha ez lesz rosszul számítottak, akkor létrehoz egy rossz benyomást a hatékonyságát a beruházás.

Letöltés (ingyenes)
egy kényelmes formátumban

A befektetések értéke növekedhet vagy csökkenhet, befektetési teljesítményt az elmúlt nem utal a jövő, az állam nem garantálja a nyereségesség a beruházások kölcsönös alapok. Mielőtt vásárol egy egységet érdemes alaposan a szabályokat bizalmi menedzsment a kölcsönös befektetési alap. Gyűjtemény kedvezmények (díjak) csökkenti a jövedelmezőségét beruházások a befektetési jegyek.